银行中小企业尽职调查
银行中小企业尽职调查
--王军生老师主讲
课程背景：
小微企业：“行业布局+行业前景”之上的企业风险识别+分析
风险识别=正确的（分析过去+判断今天+预测未来），达到“三知”
课程时间：2天，6小时/天
授课对象：客户经理+支行分管授信业务的行长+行长助理、支行行长以上的高管层
课程内容：
第一讲：中与小企业尽职调查
一、中型客户尽职审查模板法
1、行业风险（行业特点、行业整体所处的经济周期阶段、行业竞争度）
2、政策风险（合法、合规性、我行信贷政策、是否符合行业准入条件）
3、信用风险（市场供求关系、国际化程度较高的行业，要分析国际市场）
4、财务风险（资产结构是否合理、流动性、赢利能力、抗风险能力）
5、担保风险（担保是否能够覆盖风险敞口）
中型客户审查“模板分析法”
案例分析
高风险业务与低风险业务
二、小微企业尽职调查模板
持有合法有效的身份证件，具有完全民事行为能力
持有工商行政管理机关核发的营业执照及相关行业的经营许可证，且在有效期内。
有固定经营场所，有明确的生产经营计划，贷款用途明确合法。
能提供合法、有效、足值的财产抵押、质押。
小微客户审查“模板分析法”
案例分析
风险特点：
第二讲：财务报表的分析流程
财务分析是客户经理的一项岗位核心技能
资产负债表是根据什么帐做出来的？
资产的核心难题：定量+细化+计量
“报表”就是“像册”集
=照片（资产负债表）+录象（损益表+现金流量表）
会计核算的流程
报表需注意的问题
可能存在未计入表中的资产与负债
资产负债表中的资产估计有几种方法，对“盈利”的损益表的影响是什么？
现金流量表—有效弥补“损益表”的局限性
企业的造血能力+现有血液的循环速度，决定“输血”的额度
案例分享
第三讲：信用风险计量判断+预测
损益表与资产负债表的关联在哪里？
信用风险计量是“百科全书”
1、评价过去的经营业绩
2、衡量现在的财务状况
3、预测未来的发展趋势
企业“今天+明天”变化的真实“画像”你知道吗？，认识吗？识别吗？
财务风险=形式风险+实质风险
企业最容易忽略的问题
帐面价值与实际价值的差异有多少什么叫信用风险计量
同样的财务信息，能挖掘1分；2分；10分不同的预测+分析结果
企业“5大财务”危机
1、现金流短缺
2、过多的应收帐款
3、过多的滞销存货:
4、过大的(固定)资产投资
5、过多的短期借款
企业观测“3大核心指标”是什么？
第四讲：财务“控制+结算”模式
企业观测的核心静态偿还指标是什么？
1、货币资金+应收票据
2、银行负债+对外担保
3、应付票据---对应的“保证金”
财务的“三论”
昨天---财务分析木桶论
今天---财务评估价值论
未来---财务策划极限论
案例分享
企业财务上的“两难选择”是什么？
怎样观测企业的现金流
资产运行质量决定财务的效益质量
观测企业的大现金流是什么？
既要从财务中看财务，又要走出财务看财务
只分析财务状况而不分析非财务状况，则会陷入“无源之水，无本之木”
第五讲：真实的案例剖析
财务分析中的误区：
不识庐山真面目，只缘身在此山中
“损益表”潜在的假设是什么？
分析“这些数字“背后的真实案例
企业所有问题都反映在“财务成本“层面上
例如：
销售市场
生产+成本控制
采购市场
洞察企业“实质控制人”：人品=产品
产品包括5大类：
品牌、合格品、次品、废品、毒品
1、损益表——运营结果
损益=益之而损+损之而益
同样的结果，再看资产结构
2、资产负债表——资产结构+负债结构
同样的结构，再看现金流量
3、现金流量表——现金基础
同样的流量，再看“行业优势+发展前景”
案例分享
